370772运达发债怎么样 从转股溢价率等方面分析

据报道，运达股份今日正式开启可转债，债券代码为123079，债券简称为运达转债，申购代码为370772，申购简称为运达发债，原股东配售认购简称为运达配债。那么，370772运达发债怎么样呢？下面小编就带大家来看看吧。

运达转债的条款常规，按照中债（2020年11月26日）6年期AA企业债估值4.91%计算，到期按110元赎回，其纯债价值约为86.77元，面值对应的YTM为2.41%，债底保护比较一般。如果所有转债按照转股价15.31元进行转股，则对总股本（流通盘数量占比为52.69%）的摊薄幅度为12.82%。

运达转债定位可能高于属于风力发电领域的嘉泽转债（评级AA，余额13亿元，平价90.48元对应转债价格103.88元）。静态看，目前平价下运达转债上市首日获得的转股溢价率应该在12%-16%区间内，价格为110-114元。若运达转债网上申购740万户，顶格申购中签率在0.003%左右。

值得一提的是，运达股份是我国最早从事风力发电技术研究的企业，其2019年在全国新增风电装机容量中排名第四，2018年为第六，具有较高的行业影响力。感兴趣的朋友可以考虑参与一级市场申购，二级市场可以适当配置。提醒：股市有风险，入市需谨慎！