072002鸿达发债怎么样 从定价和申购价值分析

据报道，鸿达兴业将于下周正式可转债申购，债券代码为128085，债券简称为鸿达转债，申购代码为072002，原股东配售认购代码为082002，原股东配售认购简称为鸿达配债。那么，072002鸿达发债怎么样呢？下面我们一起来简单的了解一下吧。

鸿达兴业股份有限公司致力于“创新”，坚持用“创新驱动发展”的思路指导生产运营，与中科院等科研机构、知名学府建立了长期的战略合作关系。鸿达兴业近日发布2019年半年度报告，公告显示，报告期内实现营收28.46亿元，同比下滑3.08%；归属于上市公司股东的净利润2.75亿元，较上年同期下滑34.44%。

本次可转债发行期限6年，票息为递进式（0.4%，0.6%，1.0%，1.8%，3.0%，5.0%），到期回售价为118元。主体评级为AA，转债评级为AA，按照6年AA中债企业债YTM4.93%计算，纯债价值为93.46元，YTM为3.85%。发行6个月后进入转股期，初始转股价3.98元，12月12日收盘价为4.01元，初始平价100.75元。

按照12月12日收盘价计算，鸿达转债对应平价为100.75元。目前同等平价附近的亨通转债转股溢价率为12.34%。考虑到公司股价对应的转债平价略高于面值，公司规模和评级尚可，我们预计鸿达转债上市首日的转股溢价率区间为【9%，11%】，当前价格对应相对估值为110~112元。据悉，鸿达发债中签率应该为0.024%。

值得一提的是，考虑到目前转债平价高于面值，鸿达兴业当前PB比较低，而且兼具氢能源主题，小伙伴们可以考虑参与一级市场申购，二级市场可以适当配置。那么，鸿达发债预计何时上市呢？据小编猜测，鸿达发债有可能是在下个月中旬上市。提醒：股市有风险，投资需谨慎。