岱勒发债今日开启申购岱勒发债值得申购吗？

股市大镖客优质股票领域专栏作者

2.83万内容42.45万关注度

今日，岱勒新材正式开启可转债申购。债券代码为123024，债券简称为岱勒转债，申购代码为370700，申购简称为岱勒发债，原股东配售认购简称为岱勒配债。那么，岱勒发债值得申购吗？下面小编就给大家简单的介绍一下吧。

公司专业致力于硬脆材料切割工具的发展，其主导产品微电镀金刚石线已实现产业化、规模化经营。公司主导产品具有自主知识产权，通过自主研发获得授权发明专利超过3项，是湖南省高新技术企业、国家创新基金支持项目。公司致力于构建不断完善的“优质、低耗、清洁”的生产管理体系；质量管理体系已通过权威机构认证与客户审核。

岱勒转债期限为5年，债项评级为A+，票面面值为100元，票面利率第一年0.4%、第二年0.5%、第三年1.0%、第四年1.5%、第五年1.8%。到期赎回价格为票面面值的110%，按照中债5年期A+企业债到期收益率（2019/3/18）9.08%作为贴现率估算，债底价值为73.84元，纯债对应的YTM为2.58%，债底保护性较差。

转股期为自发行结束之日起满6个月后的第一个交易日至转债到期日，初始转股价为24.90元/股，岱勒新材3月18日的收盘价为25.17元，对应转债平价为101.08元。岱勒转债的下修条款为：15/30，80%，有条件赎回条款为：15/30，130%，有条件回售条款为：30，70%，下修条款的触发较为严格。

条款上，转债规模较小，债底保护较弱，但平价支撑较好。岱勒转债题材较多，在绝对价位较低的前提下，建议逢低吸纳并博弈正股走势。综上，预计其上市首日平价溢价率在4~6%，对应转债价格108~110元，建议投资者一级市场参与申购。那么，岱勒发债预计何时上市呢？小编认为其上市时间应该为4月21日。

推荐文章